千亿私募高毅资产的海外投资布局再次受到市场关注。

美国证券交易委员会（SEC）披露的文件显示，截至2026年二季度末，高毅资产旗下高毅资产国际公司（Perseverance Asset Management International）持有19只美股，持仓总市值约9.79亿美元，按人民币计算约66亿元。

从最新持仓变化来看，高毅资产今年二季度明显进行了调仓：新进4只、加仓9只、减仓4只，另有2只持仓基本没有变化。

从整体组合来看，高毅资产对头部个股的配置较为集中，前五大重仓股合计占美股持仓超过78%。

台积电升至第一大重仓股

截至二季度末，台积电成为高毅资产在美股市场的第一大重仓股。

数据显示，高毅资产持有台积电的市值约2.38亿美元，占其美股总持仓约24%。

今年二季度，高毅资产对台积电的持股数量增加约11.64%。与此同时，台积电今年以来股价累计上涨超过41%。

股价上涨叠加持股数量增加，使台积电在高毅资产美股组合中的排名快速上升。

一季度末，台积电还是高毅资产的第三大重仓股；到了二季度末，已经跃升至第一位。

从这一变化来看，台积电在高毅资产海外投资组合中的重要性明显提高。

前五大重仓股占比超过78%

除了台积电之外，高毅资产的前五大重仓股还包括华住集团、拼多多、BOSS直聘和携程集团。

按照二季度末持仓市值计算，这5家公司合计占高毅资产美股组合的78%以上，组合集中度相对较高。

其中，BOSS直聘的变化尤其明显。

二季度，高毅资产大幅增持BOSS直聘，持股数量增加约175.17%。截至二季度末，该股持仓市值达到1.52亿美元，占美股总持仓约16%，成为第四大重仓股。

不过，从股价表现来看，BOSS直聘今年以来表现并不突出，年内跌幅超过20%。

也就是说，高毅资产此次增持并不是简单追逐近期涨幅较大的股票，而是对部分表现较弱的标的进行了逆向加仓。

美光、闪迪成为二季度加仓重点

除了台积电和BOSS直聘，高毅资产二季度对半导体存储产业链的布局也比较引人关注。

其中，美光科技和闪迪的加仓幅度都非常大。

数据显示，高毅资产二季度增持美光科技超过283%，截至二季度末持仓市值接近3973万美元，成为其第六大重仓股。

而美光今年以来股价涨幅已经超过219%。

闪迪同样受到高毅资产增持。

二季度，高毅资产增持闪迪约192%，期末持仓市值接近3638万美元，位列美股组合第七大重仓股。

闪迪今年以来的股价涨幅更为明显，超过466%。

从持仓变化来看，高毅资产在二季度明显增加了对存储芯片相关公司的配置。

不过，由于上述个股今年已经出现较大涨幅，未来股价能否继续维持强势，仍取决于AI算力需求、存储芯片价格以及企业资本开支等因素。

多只中概股继续获得加仓

除了科技股之外，高毅资产二季度还继续增加了对多只中国企业在美上市股票的配置。

包括BOSS直聘、携程集团、贝壳、华住集团、百胜中国和拼多多等。

这些公司覆盖招聘、旅游、房地产服务、酒店、餐饮和电商等多个消费及服务领域。

从组合结构来看，高毅资产并没有把海外投资全部集中在美国科技股，而是同时配置了不少中国互联网和消费服务企业。

其中，华住集团、拼多多、BOSS直聘和携程已经进入前五大重仓股。

二季度新进4只股票

在新建仓方面，高毅资产二季度新进入4只美股。

分别是维谛技术（Vertiv Holdings）、文远知行、Visa和阿里巴巴。

不过，这4只新进股票的持仓数量都不算高，目前在整体组合中的权重相对有限。

其中，维谛技术主要受益于数据中心建设和AI算力基础设施需求；Visa则属于全球大型支付网络公司。

阿里巴巴和文远知行则代表了中国互联网和自动驾驶等不同方向。

从新进标的来看，高毅资产二季度仍然在寻找AI基础设施、消费以及中国科技企业中的投资机会。

英伟达、网易被大幅减仓

有加仓，也有明显减仓。

二季度，高毅资产清仓了富途控股、Lumentum、小鹏汽车、美盛、AMD和蔚来等股票。

同时，高毅资产还减持了英伟达、雾芯科技、网易和爱奇艺等股票。

其中，英伟达和网易的减持幅度尤其明显。

数据显示，高毅资产对英伟达的持股数量减少约72.41%，对网易的持股数量减少约76.47%。

值得注意的是，英伟达是全球AI产业链中的核心公司之一。

在AI投资持续升温的情况下，高毅资产大幅降低英伟达持仓，也成为此次调仓中比较受关注的变化。

当然，仅从季度持仓变化无法判断基金具体的投资逻辑。13F等披露文件主要反映特定季度末的持仓情况，并不能完整展示基金在季度内具体的交易过程，也无法直接说明基金经理对某只股票未来走势的判断。

高毅海外组合正在发生变化

从二季度整体调仓情况来看，高毅资产的美股组合出现了几个比较明显的变化。

一方面，台积电成为第一大重仓股，同时美光、闪迪等半导体存储公司获得大幅加仓，显示AI产业链相关资产仍然受到关注。

另一方面，BOSS直聘、携程、华住、拼多多等中国公司继续获得配置，消费和互联网领域依然是组合的重要组成部分。

与此同时，英伟达、网易等股票被明显减持，多只新能源汽车和科技股则直接退出组合。

这意味着，高毅资产二季度并非简单地全面押注AI，而是在不同板块之间进行重新调整。

近66亿元美股持仓，集中度依然较高

截至2026年二季度末，高毅资产国际公司的美股持仓总市值约9.79亿美元，约合人民币66亿元。

从持仓结构来看，前五大重仓股已经占据超过78%的组合，集中度较高。

台积电、华住集团、拼多多、BOSS直聘和携程成为目前组合中最重要的几只股票。

而从二季度的交易动作来看，加仓AI产业链、继续配置中国互联网和消费企业，同时降低部分科技股和新能源汽车股的持仓，成为此次调仓比较明显的特征。

不过，海外持仓披露只能作为观察机构投资方向的一个窗口。

由于披露存在时间差，而且持仓数量可能在披露截止日之后继续发生变化，因此投资者在解读这些数据时，更适合把它看作高毅资产阶段性投资布局的参考，而不是对未来行情的直接判断。